20230924复盘

盘面综述


(资料图片仅供参考)

指数连续阴跌后反弹，周五的中阳线缓解压力。如果说在之前的阴跌中，可以交易一次修复反弹预期的话，在中阳过后则需回到市场的现实。弱势依然是主旋律，指望就此反转是很难的，一方面，节前想要持续放量不容易，那么就会有承接压力。另一方面，反弹延续的话会有资金交易长假期间的避险预期，都会形成阻碍，所以，节前偏向于稳住，但难有太高期待。

周五反弹的共振方向是AI，以超跌反弹为基础。尝试穿越的是华为，但下周一有发布会落地或兑现的预期。对于前者，期待的是趋势而非爆发，后者则需要把交易后置，兑现后的再次转强才会更有价值。再有，周末发酵比较多的是新型工业化，有心的朋友应该能发现，最近一周的复盘都是带着这个题材的，题材不算新，但也几乎是节前新题材为数不多的期待。

大局观和板块热点

市场全周的接力情绪是偏弱的，连板、20cm方面都不理想。周初华力创通的长上影，后半周捷荣技术的核心抱团都比较有代表性，集中在华为。龙江交通、日久光电、精伦电子等有聚焦的机会，但多数品种断板后偏A杀，光刻机、东北、次新等均有体现。20cm常山药业这种趋势打法能否出现模仿则是看点，后文会做说明。

华为，捷荣技术+华力创通仍保持较强的状态。这一块会有资金兑现，再转强则是二波，弱的话也会有分支尝试轮动。星闪、卫星通信、折叠屏、光刻机等等，像创耀科技、震有科技、日久光电、张江高科等都有分支价值。鸿蒙、叠加机器人、无人驾驶等有有资金轮动，常山北明、科力尔和德迈仕等。

AI，主要爆发在CPO，中军中际旭创，前排光芯片的太辰光，板块超跌套牢盘比较多，并且业绩也是比较白，缺少预期差。昆仑万维走了利好加辨识度的路子，也是AI应用端方向，体现在传媒游戏数据等方向，板块也是与华为、算力叠加的优先一些， 另外注意一下英伟达走弱的映射。

工业化，前面预热，周末舆情加强，其实主要是工业母机、工业互联网、机器人这些，精伦电子高标看看封单强度，补涨的留意小盘的，叠加华为的，前面异动后回落的，板块位置尚好。医药这一周其实也很强势，常山药业、翰宇药业、福瑞股份等，减肥药的趋势仍然存在。金融、地产等持续性往往一般，类似于前面一波聚焦首创、天晟，这里主要是华创云信的反复。

明日策略和关注方向

机会：主板留意低位试错，关注1进2，与指数有共振，重点看前排、叠加题材，适当积极。20cm方面，继续留意首板，前排的小盘试错。

中线方面，仓位保持在较高水平，这个位置承认弱势但不适合太悲观。华为、光刻机、工业化方向，仍是聚焦在泛科技的领域。指数若要持续，对于量能的要求较高并不容易，普涨之后偏向于分化，节前也是以平稳预期居多。情绪上，长假之前更容易高低切换、轮动，几个重点方向多注意节奏即可，供参考。

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